人工智能产业热度持续攀升，全球各路资金正加速布局AI产业链，半导体赛道尤其是存储芯片领域受到广泛青睐。多家机构研判，AI驱动下存储芯片行业景气周期将长期延续，亚洲半导体龙头的行业话语权也在同步提升。
全球长期配置资金早已将AI列为核心投资方向。瑞银发布的《2026年全球家族办公室报告》指出，人工智能稳居全球家族办公室热门投资主题榜首，65%的受访机构已深入布局AI全产业链，覆盖数据中心基建、软件平台、半导体制造等多个环节。即便市场对部分AI相关资产的估值存在担忧，多数家族办公室依旧选择维持甚至增持AI资产仓位。
交易型资金同样持续涌入半导体龙头标的。韩国资本市场动作频频，在4月28日修订投资规则后，当地于5月27日正式上市16只挂钩三星电子、SK海力士两大半导体巨头的2倍杠杆及反向ETF。此次新规放宽了个股ETF投资限制，单只个股持仓比例上限提升至100%，同时取消基金持仓需覆盖至少10只个股的硬性要求。监管部门同步发布风险预警，提醒投资者该类杠杆产品风险显著高于普通ETF，个股单日触及30%涨跌幅限制时，产品单日最大亏损或将达到60%。
AI正在彻底重塑全球半导体的需求格局，存储芯片成为本轮产业浪潮中最核心的受益品类。领久基金权益投资总监魏晓康表示，全球存储行业已迈入由AI主导的新一轮发展周期，行业增长逻辑从以往供给收缩驱动的短期波动，转变为AI数据中心需求拉动的结构性扩张。目前HBM、DDR5、企业级SSD等产品需求爆发式增长，行业发展确定性大幅增强。数据显示，2026年二季度DRAM合约价格环比上涨58%至63%，NAND合约价格环比上涨70%至75%。全球头部云厂商纷纷签订长期供货协议锁定产能，预计存储芯片行业高景气态势至少将持续至2028年。
摩根士丹利投资管理新兴市场股票团队联席主管阿梅・哈坦加迪在实地调研后表示，韩国市场对半导体产业链的乐观情绪达到近年高点。依托人工智能旺盛的需求，存储芯片行业正式迎来新一轮高景气周期，全球存储龙头企业的盈利水平与行业地位有望进一步巩固。他同时提到，区别于以往单纯代工的角色，本轮周期里亚洲科技龙头在全球半导体产业链中的定价能力、利润分配能力持续增强，已然成为AI产业发展的核心受益者。
整体来看，从长期配置型资金到短期交易资金，全球资本对AI产业链的参与度持续走高，半导体赛道价值获得多方认可。随着AI算力需求不断释放，存储芯片等细分领域的成长潜力，也将持续吸引全球资金驻足布局。
